Hypotéky spadly na dno. Expert předpovídá, jak to bude v lednu

Češi, kteří čekali na zlevnění hypoték, se v nejbližší době nedočkají. Cena „dlouhých peněz“, kterými banky hypotéky financují, je na dlouhodobém rekordu. Zájem o úvěry je přesto velký. Češi rezignovali, říká expert.

Od ledna do října si lidé vzali přes 63 tisíc hypoték a banky rozpůjčovaly 265 miliard korun. I když úrokové sazby klesají jen velmi pomalu, zájem o nové úvěry roste, dokládají data z Hypomonitoru České národní banky.

Zatímco v minulých letech Češi vyčkávali, zda se trh uklidní a ceny spadnou, dnes je zřejmé, že žádný takový zlom nepřišel a v nejbližší době nepřijde. Odezněl postcovidový efekt útěku na chalupy, firmy vracejí zaměstnance zpět do kanceláří velkých měst, kde chtějí lidé i bydlet.

Češi přestávají věřit v zásadní obrat a hlad po bytech se tak vrací. „Byli jsme brždění skutečně vysokými úrokovými sazbami. Lidi uplatňují čistý pragmatismus. Nevěří, že shora přijde nějaký zázrak a začne se obrovsky stavět, že budou nemovitosti dostupnější, bude jich hodně. Začali jsme si uvědomovat, že je asi lepší koupit dražší nemovitost,“ říká v podcastu Ve vatě Libor Ostatek, expert na financování bydlení společností Golem Finance a Broker Trust.

Druhým faktorem, proč „hypoteční mašina“ zase jede, jsou úrokové sazby u hypoték.  „Sazby poklesly na dno letošního roku. Půjde to nahoru,“ avizuje Libor Ostatek. Sazby klesaly 36 měsíců za sebou. „Klesly z maxima 5,97 %, což byla hodnota na podzim 2022, kdy to vyskočilo nejvýš. V současné době máme úrokovou sazbu 4,47 %,“ cituje hypoteční expert data České bankovní asociace.

Ještě delší pokles sazeb zažili Češi během velké finanční krize, po které šly sazby dolů prakticky nepřetržitě osm let. Taková situace se ale tentokrát nebude opakovat, předpovídá Ostatek, globální nejistota totiž zdražuje peníze. „Globálně situace není úplně veselá. Pořád jsou zde nezvládnuté inflační tlaky. Fed drží sazby vysoko, podobně Evropa. Centrální banky počítají s tím, že budou držet stabilní měnovou politiku,“ popisuje.

Vývoj ceny dlouhých peněz, tedy nákladů bank na peníze, které si půjčují na financování delších hypoték, tak nebývale roste kvůli rostoucím úrokům. „U tříletek jsme na osmnáctiměsíčních maximech. Teď jsme na ceně 3,89 %. Pětileté swapy jsou přes 4 % a jsou taky na maximu posledních osmnácti měsíců,“ zaznělo Ve vatě.

Protože dnes 90 % klientů s hypotékou volí tříletou fixaci, dopadne vývoj dlouhých peněz na většinu z nich. Banky začnou opatrně hypotéky zdražovat už od prosince, předesílá Ostatek. „V prvních deseti dnech prosince se spustí zdražování. Banky budou chtít ještě dostat do výrobních linek co nejvíce úvěrů.“

Podle něj půjde o zdražení v řádu několika desetin procenta, ale doporučuje jednat bez odkladu. „Kdo chce nejlepší cenu, ať fixuje teď,“ míní. Ani sazby České národní banky, které se taky propisují do cen úvěrů na bydlení, nebudou klesat. Banka slibuje „stabilitu sazeb“.

V nejbližších dvou letech navíc narazí na konec fixace rekordní počet klientů. „Letos proběhne přes 240 miliard korun v refixacích. Příští rok to bude přes 450 miliard korun,“ uvádí Ostatek.

Důvodem je rok 2021, kdy si lidé v hypotékách půjčili přes 400 miliard hypoték - rekord v historii Česka - a průměrná sazba byla jen kolem 2,3 %. Teď se ale tito klienti dostávají na sazby téměř dvojnásobné. Ostatek upozorňuje, že rozdíl ve splátce bude opravdu znatelný.

„Rozdíl bude v průměru kolem tří tisíc korun na splátce u hypotéky kolem 2,7 milionu.“ Pro část domácností to nemusí být zásadní problém, pro jiné to však bude tvrdý zásah do rodinného rozpočtu.

O chystané změně sazby musí banka klienta informovat tři měsíce předem. A nové nabídky chodí klientům ve velkém právě teď. „Z praxe vím, že těmto klientům banky jako první nabídku nedají tu nejlepší, ale o pár procenta vyšší sazbu. Banky si zkouší, jestli mají klienti ponětí o hypotečním trhu a zda mají vlastního poradce,“ říká Jan Šafanda, specialista na úvěry společnosti Finvox.