Článek
Letošní rok je pro český hypoteční trh zlomový. Rekordnímu počtu klientů totiž končí fixace. Řadě těch, kteří smlouvu podepisovali v dobách výrazně nižších sazeb, se tak zvedne měsíční splátka i o několik tisíc.
Fixace letos končí především klientům, kteří sjednávali úvěr v roce 2021 a fixovali na pět let. Klienty, kteří si hypotéku brali na začátku pandemie, tak čeká šok. Končí ale také tříleté fixace z roku 2023 a dvouleté fixace z roku 2024, kdy se kvůli vyšším sazbám nefixovalo na tak dlouho.
Čeká vás refixace? Spočítejte si, jak se promění vaše měsíční splátka:
Podle České národní banky bude novou výši hypotéky letos řešit zhruba 140 tisíc lidí. Ti si brali úvěr v průměru za 3,2 %. Ještě větší objem refinancovaných úvěrů se podle ČNB očekává v následujících dvou letech, přičemž průměrná stávající úroková sazba u těchto úvěrů dosahuje 4,3 %.
Odhad objemu refixovaných hypotečních úvěrů
- 2026: až 470 miliard Kč
- 2027: až 530 miliard Kč
- 2028: nejméně 600 miliard Kč
Zdroj: ČNB
Většina domácností si pohorší, hypoteční sazby letos rostou už šestý měsíc v řadě. Banky v září v průměru nabízely úrok 5,51 %, což je vůbec nejvyšší hodnota od léta roku 2024.
Některé klienty, kterým končí fixace právě z období vyšších sazeb, ale paradoxně čeká mírné zlevnění. Podle analytika Gepard Finance Davida Eima se totiž hypotéky sjednávaly i například v roce 2023, kdy úrokové sazby atakovaly šestiprocentní hranici. Mírně polepšit by si měla asi třetina lidí, píše v komentáři.
Zlevnění v brzké době nečekejte, věští trh
Odborníci v nejbližší době pokles sazeb neočekávají. Sazby podle nich drží nahoře zejména geopolitická nejistota a s ní spojené obavy z návratu inflace. Velkou neznámou jsou především ceny energií a další vývoj konfliktů ve světě.
„Hlavní důvod je inflace, která nás začne pomalu, ale jistě trápit. V České republice nevystrkuje ty růžky ještě tolik, ale nárůst tam je,“ uvedl v podcastu Ve vatě Libor Ostatek, hypoteční expert Broker Trust a Golem Finance. „Nevidím moc důvodů pro to, aby se svět stal stabilnějším,“ obává se.
„Situace ve financování bydlení velmi citlivě odráží geopolitické dění, reakce na chování mocných je velmi silná. Bohužel nevidím moc signálů pro zklidnění a je velmi reálné, že sazby dál porostou. Vzhledem k rychlosti růstu ceny peněz není reálná ani stagnace sazeb, každopádně si přejme, aby se růst ceny peněz zastavil. Pokud se tak nestane, budeme do konce roku svědky překročení hranice šesti procent. V příštím roce pak bude platit: Ceny hypoték půjdou ruku v ruce s vývojem inflace, tedy růst inflace rovná se růst úrokových sazeb z hypoték,“ vysvětlil Ostatek.
Zářijový vývoj také podle hypoteční specialistky FinGO Jany Vaisové potvrzuje, že období levných úvěrů je pryč. „Očekáváme, že banky právě nyní začnou nabízet podzimní akce na sazby a balíčky slev, aby se ještě na poslední měsíce zájem o hypotéky zvýšil. Jinak se neočekává boom hypoték, spíše setrvalý stav,“ uvedla pro ČTK.
Vedoucí produktového oddělení Swiss Life Select Tom Kadeřábek předpovídá v příštím půlroce stagnaci až mírný růst hypotečních sazeb. O vývoji v delším horizontu podle něj bude rozhodovat především právě inflace a geopolitika.
„Pokud se situace uklidní, otevře se prostor pro pozvolné zlevňování. Jestli ale inflační rizika zůstanou zvýšená, hypotéky budou drahé déle, než si většina lidí přeje. Politici mohou levnější hypotéky před volbami slibovat na billboardech a mohou kvůli nim kritizovat i Českou národní banku. Tržní úrokové sazby ale předvolební programy nečtou,“ popisuje.
„Ačkoliv jsme si ještě na začátku prázdnin mohli myslet, že podzim bude ve znamení pobídek a slev, opak bude pravdou. Nejsou výjimkou již sazby blížící se šesti procentům, na konci roku se na tuto hranici můžeme podívat,“ uvedl pro ČTK analytik Bidli Daniel Horňák.
„Plánovaná výše schodku státního rozpočtu na příští rok jen přilila olej do ohně. Zpráva, že stát se hodlá zadlužovat takovým tempem, je jednoznačným impulzem pro další růst úrokových sazeb,“ řekl Eim.
